O que é Margem de Garantia em investimentos? Entenda como funciona

Os investimentos feitos na Bolsa de Valores normalmente são considerados mais arriscados e técnicos quando comparados com as opções que podem ser encontradas diretamente nos bancos e nas corretoras. Mas esses investimentos também contam com algumas características que ajudam as pessoas a se prevenir contra movimentos mais bruscos do mercado, protegendo também contra perdas muito significativas.

A Margem de Garantia é uma das características das operações financeiras feitas na Bolsa de Valores. Ela está presente nas chamadas operações de renda variável, que acabam sendo mais arriscadas e exigem que as pessoas tenham um perfil menos conservador.

Entenda o que é a Margem de Garantia quando aplicada dentro do segmento de operações financeiras e investimentos.

O que é Margem de Garantia nos investimentos?

A chamada Margem de Garantia, quando aplicada dentro do mundo dos investimentos, é uma quantia financeira que o investidor acaba depositando na corretora e que permite operar com um volume maior do que aquele que foi depositado anteriormente. Dessa forma, os investidores conseguem aproveitar as oportunidades que surgem de uma forma muito mais rápida e efetiva.

A Margem de Garantia pode acabar sendo comparada com um cheque ou depósito caução, uma operação que também acaba se tornando muito comum em outras operações financeiras, mas que normalmente é utilizada quando as pessoas estão tentando alugar um imóvel.

O valor que o investidor precisa aplicar para garantir essa margem acaba variando de acordo com os ativos que as pessoas escolhem para compor a sua carteira.

Algo importante sobre a Margem de Garantia é que ela pode ser criada não apenas utilizando dinheiro. Ela também pode ser composta por outras opções de investimentos, incluindo os títulos de renda fixa e, em determinados casos, até mesmo outras ações para compor essa garantia de uma forma geral.

Como é definido o valor da Margem de Garantia?

O valor sempre vai variar e depender das características do investimento que foi feito. No caso das operações consideradas como de curtíssimo prazo, que é o famoso Day Trade, a margem exigida vai acabar sendo bem diferente da que pode ser exigida nas aplicações com prazos maiores.

Basicamente, são três elementos que devem ser levados em consideração para que essa Margem de Garantia seja definida: o tipo de ativo que está sendo negociado, o valor que será exigido pela corretora de valores de acordo com seus critérios de segurança para essa operação e também o prazo do investimento, que acaba tendo sempre um impacto importante.

Para ter como referência, existem alguns valores que são públicos. Para os contratos WIN, por exemplo, a margem atual é de R$ 155,00. Já para os contratos WDO, a margem mínima é de R$ 140,00. Outros valores aplicados para operações feitas no mercado futuro são os seguintes:

• Bitcoin (BIT): R$ 45,00
• Ethereum (ETR): R$ 70,00
• Solana (SOL): R$ 85,00

Margem de garantia e alavancagem são a mesma coisa?

A Margem de Garantia é um recurso que pode acabar sendo utilizado nos investimentos feitos dentro da Bolsa de Valores e que está diretamente atrelado a outra operação importante, a chamada alavancagem. Basicamente, a operação de alavancagem significa a mesma coisa que movimentar valores maiores do patrimônio.

A alavancagem funciona como um limite que o investidor acaba tendo dentro da corretora e que é considerado como adicional, ou seja, é maior do que o valor que a pessoa tem, de fato, na sua conta. Isso permite que o investidor possa comprar, por exemplo, R$ 50 mil em ações no Day Trade mesmo tendo apenas R$ 5 mil na conta.

Mas é importante ressaltar que as operações de investimentos feitas em renda variável acabam sendo muito mais arriscadas do que os investimentos que são feitos com renda fixa. Além disso, esses investimentos se tornam ainda mais perigosos quando os investidores trabalham com alavancagem.

Nessas operações, tanto o lucro que o investidor possa vir a ter quanto os prejuízos serão calculados sobre o valor completo da operação, e não sobre os valores que estão depositados na conta. Por isso, esse é um recurso que acaba exigindo ainda mais experiência e conhecimento por parte de quem faz a operação.

Quais investimentos podem ter uma Margem de Garantia?

De acordo com as regras que são atualmente aplicadas pela CVM, que regulamenta todas essas operações de uma forma geral, a chamada Margem de Garantia pode ser aplicada em diferentes tipos de investimentos, incluindo as ações, as operações feitas com Certificado de Depósito Bancário, os títulos públicos do Tesouro Direto e, em alguns casos, em fundos de investimentos.

Quando essa margem de garantia pode ser executada?

Basicamente, essa execução poderá ser feita quando o saldo da conta do investidor estiver negativo. O ideal é que os investidores entendam as regras aplicadas pela corretora, até mesmo para que possam compreender os prazos de pagamento e cobertura que podem ser utilizados.